System.IO 名前空間の File.Exists メソッドを使うと、ファイルの存在を確認することができます。
File.Exists メソッドは ファイルが存在する場合 True を、存在しない場合 False を返します。
また、ディレクトリの存在を確認するには、System.IO 名前空間の Directory.Exists メソッドを使います。
いずれのメソッドも従来の VB における Dir 関数の代わりとして使えるでしょう。

Dim strFileName As String

strFileName = "C:\Eric\存在してほしいな.txt"

If System.IO.File.Exists(strFileName) Then
    MessageBox.Show("存在するみたいですよ。", "存在確認", MessageBoxButtons.OK)
Else
    MessageBox.Show("残念ながら存在しないようです･･･(ToT)", "存在確認", MessageBoxButtons.OK)
End If